打板华哥：全球芯片洗牌，中国芯会有怎样的机遇？

To be, or not to be: that is the question,

"生存还是毁灭,这是个问题"

没有芯片的安全，就没有信息的安全，就没有国家的安全。

两年前，"中国芯之父"邓中翰的这句话，充分表达出"中国芯"作为核心资产的重要性。回顾这两年，无论是中兴，还是华为等国内知名芯片制造商，"中国芯"一直在努力，先后发布了全球首款5G芯片"巴龙G01"、 阿里第一颗自研芯片含光800……

眼看中国芯片如火如荼，大洋对岸坐不住了。 于是开始新的制裁，（可以参考巴黎统筹委员会、瓦森纳协定）2018年中兴制裁、2019年华为制裁，华为开始备胎计划，所以科技才是第一生产力。

一、全球芯片再次洗牌！

"2020年我们力争活下来，明年还能发布年报。"华为轮值董事长徐直军在华为年报发布会上说。他坦言，华为去年海外消费者业务至少因此损失100亿美元。

虽然"中国芯"一直被打压，但能看到，在"自主可控"推动下，"中国芯"开始出现重要转折，并参与全球芯片新一轮洗牌。

近期，vivo发布基于三星芯片的X30手机，同时发布了OPPO Reno3则搭载了联发科天玑1000芯片；另外，今年2月紫光展锐的5G芯片虎贲T7520，也有望得到魅族手机采用。

可以看到，美国的遏制其实也在改变国内企业的生态，为了分散采购风向，大量中国企业不再把鸡蛋放在一个篮子里。早在去年华为新品发布会，余承东就表示：Mate 30系列国产化元器件大幅增加，是为了培养国内产业链。

偶尔会看到喷子说中国芯片与国外还有十几年距离，都是炒作。但事实如何？

作为5G时代的"心脏"——5G手机芯片，现在洗牌还剩下6家，分别是英特尔、高通、三星、华为、紫光展锐和联发科。6家厂商，有2家来自美国，1家韩国，剩下的3家都是来自于中国！

数据显示，去年海思、联发科三季度销货量环比明显好于高通，例如华为海思、联发科在三季度国内手机芯片份额明显提升，销货量分别增长24%、19%。 远远高于高通的12%。

自研芯片难于上青天？华为耕耘十年终开花，小米无奈“围魏救赵”

华为手机登顶国内第一的“奥秘” 说起自研芯片，大家脑海里第一印象肯定就是华为手机，这也正是华为手机骄傲的地方。看看国内四大手机厂商，小米靠的是极致性价比，OPPO和VIVO靠的是线下实体店，从城市到农村铺天盖地的宣传。而华为为什么能在去年登顶国内第

长期以来，我们可以清晰观察到，"中国芯"的确在快速崛起，近年保持20%以上的增速。除了业绩向好，短期看，这类公司的股价也在创新高。

据统计，过去一年时间，52家国内芯片上市公司平均涨幅高达129.9%。其中，卓胜微涨幅最大，达到1353.5%！

可以肯定地说，"中国芯"正在全球洗牌中快速成长，而且，中国芯片龙头还会是今年A股最有价值的一张"牌"。

二、意外加速洗牌，"中国芯"爆发万亿空间！

最近，受到大事件影响全球资本都在找避风港。为什么我认为"中国芯"是其中一个呢？

据观察，东南亚是全球芯片封测的重要产业基地，受到疫情影响隔离封锁，因此，很多封测的产能都转移到国内生产。短期内，对于国内芯片龙头是一大利好。

关键是，现在除了中国能够正常复工复产之外，全球大部分国家还在"抄作业"阶段。还有部分学者预测将持续到年底。可以预估，这次大事件将加速芯片产业洗牌，"中国芯"未来将获得不少"转移"的额外订单。

根据行业消息，国家大基金二期将在三月底开始实质投资。对此，接近华芯投资（国家大基金管理人）的人士称，"正在努力按这个目标推进。"

届时，国家大基金投资将超过2000亿元，按照1:5的撬动比，投资总额将超过万亿元。

也就是说，进入4月之后，将会有至少2000亿元资本流入芯片产业。我们不妨来看，大基金一期的投资"业绩"。

据统计，部分投资时已上市的企业在大基金一期进入之后，平均投资增幅达到195.88%。甚至带动个别芯片龙头暴涨，例如上面提到的卓胜微，一波上涨近10倍！

简单来说，2020年随着产能转移+大基金落地，"中国芯"会成为本重点避风的黄金风口。而且四月末会有大量芯片公司公布业绩报告，让我们拭目以待吧，看看中国芯的威力。